2069 占豪微解读丨缅甸换天,会仇视中国吗?

占豪微解读丨缅甸换天,会仇视中国吗?

缅甸大选最后是昂山素季的民盟赢得了选举,军事集团的巩发党败北,军事集团迫于中国、西方的双重压力,最终不得不交权过度。最终,昂山素季的老司机兼助手成为总统,昂山素季最初担任了四个部长(刚刚减了教育部长和电力和能源部长,但依然担任外长和总统府部长)。


对于昂山素季担任四个部长,网上批评声音较多,但在占豪看来也不算稀奇,因为这一方面因为民盟获胜的确是因为昂山素季的领导,昂山是因为宪法不能担任总统,但由于缅甸实施总统制,没有总理职位,所以本来可以担任总理的昂山素季也只能退而求其次变成“超级部长”了。但让,一人兼任四个部长还是引来了侧目,所以最终昂山还是让出了两个部长,最后保留了外交部长和总统府部长,实质上掌握了这两个位子已经可以实现垂帘听政和直接掌管外交了。


缅甸之所以改天换日,根本原因在于缅甸军事集团的做。由于美国在中东发动的两场战争让巩发党感到了威胁,担心美国像收拾阿富汗、伊拉克一样收拾缅甸,所以才开始西式民主化改革。开始改了之后,又开始在中美之间摇摆,置一直支持自己的中国政府利益于不顾,甚至想获得美国的认可,对此缅甸在过去一年多的时间里做出了很多针对中国出格的事情,相关情况我们已经分析了很多,占豪这里不再赘述。总结起来,缅甸军事集团的今天是典型的 no zuo no die。


我们知道,昂山素季长期受西方支持,那么在上台后昂山素季政府会反华吗?在占豪看来,经过过去一年多缅甸军事集团的折腾证明,缅甸军事集团是不可靠的,缅甸三军司令敏昂来是不可靠的,其危险程度远甚昂山素季政府。个人认为,昂山素季政府不会反华,接下来会走平衡策略,原因有三:


一、昂山素季政府不掌握军权,本身对需要在平衡的夹缝中生存,其极力反华对其执政不利。


昂山素季之所以能胜选并且能得到政府的平稳过渡,根本原因在于过去一年多缅甸军事集团对中国的得罪和中国对昂山素季的接纳,使得缅甸军事集团不敢贸然发动军事政变而自绝后路。如果昂山素季政府盲目反华,打破这个平衡,昂山素季能否持续执政将存疑,因为军事集团可能会利用这一点促使中国转而支持军事集团。所以,就政治利益上考虑,昂山素季不应该盲目反华。


二、缅甸发展经济离不开中国。


中国是缅甸最大邻国、最大贸易伙伴、最大投资来源国,缅甸要想发展经济一定离不开中国,这一点毫无疑问。昂山素季政府执政后,推动经济发展将是最重要的任务(手里没军队,经济再搞不好,如何长期执政呢),这就使得昂山政府需要中国。因此,正常情况下昂山素季不会盲目反华,而应该在中国和西方之间搞平衡。


三、缅北问题解决离不开中国。


缅甸的和平其实也离不开中国,根据最新缅北武装邦康峰会的声明,缅北武装愿意与民盟政府就和平解决缅北问题展开谈判,但如果谈不成将组成军事同盟。这实际上就意味着,民盟接下来如果想解决缅北问题,需要中国的合作。


不过,中国也不要寄望于昂山政府就真的会亲华,一个被西方扶植起来的力量转为亲华是不太可能的,能不像某些国家那样极力反华就符合中国的预期了,当然如果能彼此进行一些深化的合作,那就更好了。中国对于缅甸的关系是非常重视的,王毅外长即将访问缅甸,中国外长将是缅甸新政府第一位到访的外长,可见中国对缅甸的重视程度。


中国对缅甸重视,缅甸也不应与中国对立,这不但不符合国家利益,也不符合昂山素季政府的利益。考虑到做事不极端的昂山素季统领大局,中缅关系虽然还需要磨合,但应该不会偏航太远。


未来,中缅的挑战在于,昂山政府能否真的在缅北和平问题上取得突破,同时能在与中国的经济合作上取得突破,这两个点如果能突破,则中缅关系将发生重大变化。反之,这两个问题如果裹足不前,则两国关系也就裹足不前。


股市操盘丨今天“年线争夺战”多方小胜,下周一个重要悬念应会见分晓!

上周末我们分析,本周市场最大的悬念就是这波超跌反弹会在哪里遇阻回落,以及二次下探是否展开,我们认为大盘大概率会在3486-3506遇阻回落,最终短线高点就是出现在周四的3486,和我们周三预期的基本一致,之后市场连续小幅下落,今天上证险些跌破年线3442,最低探10天线获得支撑,说明目前多空双方在年线附近还在反复争夺,到今天收盘,多方小胜,但最终究竟谁能占得上风,下周应会见分晓,也决定了下周市场的方向选择。目前看政策面将决定市场后市的强弱,这波下跌主要由政策利空触发,一个“双减”政策一竿子打翻一大片,成为改变市场震荡格局的一块多米诺骨牌,令A股和港股全线重挫,并波及债市和汇市,眼看情况有蔓延之势,管理层果断出手,又很快让市场走出报复性强反,上周五召开的政治局会议向市场传递重要信号,新一轮货币逆周期或将到来,特别是在下半年中国经济下行压力明显加大,以及第三波疫情蔓延全国多个省市的背景下,央行货币宽松政策会逐步强化,在此市场预期下,这一周市场连续反弹,但又面临在3500-3600堆积的数万亿套牢筹码压力,想轻松突破难度较大,还会反复震荡、逐步化解,而下周重点关注的是……

新能源车的三大“超预期”

新能源车概念股现在非常火爆。这个赛道,除了政府政策支持、行业发展加速、爆款车型频发、性能不断提升、智能化信息化等因素以外,还有三个地方不断给人“超预期”:一是新能源车渗透率超预期,二是整个供给改善超预期,三是产业盈利弹性超预期。一、渗透率超预期根据研究,中国、欧洲以及美国这三个主要市场,渗透率提升都在超预期。首先看国内,我们知道,当一个新技术渗透率在达到10%-50%区间时,就会呈现出指数型增长,而不是线性增长。目前,国内整个新能源车渗透率在6月份时候达到13.5%,纯电动大概是11.1%,这就是进入了快速增长的区间。其次看欧洲,欧洲电动车加速主要是补贴正当时,政策给予相当大量补贴。欧洲仍然是以A级车和A0/A00级车为主,一台车补贴就有几千欧元,因此政策推动影响很大。有人会担心欧洲政策退坡,但经过梳理,会发现欧洲各个国家到明年为止大概也只有2-3个国家有退坡,大部分国家都会坚持到2023年左右。同时,欧洲推出了碳排放政策趋严以及2035年全电动车覆盖目标,因此未来仍然会是超预期增长。最后看美国,美国新能源车发展才刚刚开始。之前美国政策是不够支持新能源车行业的,去年美国全年只卖了33万辆新能源车,但今年1-5月份就已经卖了22万辆,我们预期全年至少是……

0806周五操作策略:高点判断不对,我们需要重新来。

昨天我们说了三个逻辑,一个是90分钟的逻辑,一个是120分钟的逻辑,一个是30分钟的逻辑,然后指向了一个时间,就是今天上午的十点,我昨天说的已经非常直接了,直接说今天上午的十点,而今天的最高点是十点零三。三个逻辑都是对的,你在这整个的反弹过程中,你找不到比这更好的逻辑了,比方说30分钟的逻辑,30分钟在这个反弹过程中,有三个顶部序列。第一次我直接否定高点,因为反弹级别太小,对应性不够;第二次我认为是相对高点,还不是重要高点,因为只有30分钟没有其他周期的对应与共振;第三次我认为是这波反弹以来最重要的一次高点,昨天解释了全部推理过程,并且给出了大概高点的时间范围。但交易是一个过程,如果明天或……

股市操盘丨今天上证果然遇阻3486,A股二次回落是否已经开始?

昨天三大指数继续强势上冲,但我们却发现市场已经出现多个不利信号:一是两市量能出现持续萎缩,缩量反弹意味着难以走远;二是周三上证收在最高点3477,已进入3476-3506的重压位,这里不仅是之前上升通道的下轨压力区域,5周均线也在这里,站不上5周均线还是属于空头市场,同时之前大盘在3500-3600连续放出天量,在3500之上堆积了大量的高位套牢盘,不会轻松通过,需要反复消化;三是创业板日线将面临第四次背离的风险。今天看一下上面分析的这三个不利信号,的确成了目前大盘继续上行的“拦路虎”,今天上证正好就是在3486遇阻回落,从下面一张图中也能看出正好止步通道下轨,短线即再向上冲一下,也多半难过3500关口区域;创业板今天差几个点没有创出新高,日线MACD金叉后出现第2根红柱,只要后面创出收盘新高就会出现日线钝化,背离次数越多,意味着短线压力也越大,上证在这里V不上去,那么接下来就要看是否会走出二次下探,如再次跌破年线,将确认二次下探,二次下探有两种走法,一是不跌破3312创新低,则走出第二只“脚”后筑双底回升,二是……

最强热点卷土重来!

周日晚上我说,三季度可能继续小指数比大指数强、科技题材股比传统白马股强。然后,周一、周二连续两天市场表现和我说的相反。不过,市场先生打完我两个耳光以后,今天,最强热点题材和小指数卷土重来了,新能源车ETF大涨近9%,光伏ETF涨8%,半导体ETF涨4%。新能源车ETF,前期本来以为阶段性见顶要开始宽幅震荡,已经做好各项准备,就等着20日均线拐头往下时默默卖出。结果,没给机会,今天再度创出了新高。代表股恩捷股份,上午早早缩量涨停。一般这种领头的缩量板,后市还会冲高。恩捷我是当作新能源车风向标看的。7月16日的时候,恩捷跌停,我说“强势题材的龙头,过去连续快涨不怕是顶,阶段性见顶一般要出现跌停,所以后面要提防宽幅震荡伤人了”。但是没想到,题材实在太强,短短两周多,调整就快速结束。据说,现在已经有客户逼着基金经理买新能源车、光伏和半导体等,不然就……