2239 占豪原创丨看不懂这个世界?这有个方法,你想要吗?

占豪原创丨看不懂这个世界?这有个方法,你想要吗?

很多人误认为占豪是个团队,所以那天和大家开玩笑说,占豪团队是“一款型号稍大的脑袋+一双有股蛮力打字比较快的手+一部国产平民手机+一台普通国产电脑”,另外再加一个处理对外事宜的厨娘,美其名曰“4+1组合”。其实,战友们真正好奇的是,占豪每天写的东西、处理的工作以及思维的广度、深度和评论的尖锐,在大多数看来一个人一天完成也就算了,但天天完成有些“不可思议”(不可思议这话看到过太多战友的留言)。的确,占豪完成的工作往往是一个团队的工作量,而且长期高质量,看似很难,但其实都是正常一步步练出来的。一方面是自幼读书的量,另一方面是长期的独立思考,再有就是过去些年写评论写出来的。


八年多来,占豪敲出来的字至少得有两千万以上吧。别忘了,这至少两千万都是原创文章而不是像某些人去抄袭他人,占豪作品都是独立思考时伴随着手敲出来的,是手脑长期连通协调工作的结果。其实,这些过程新战友自然是不太熟悉,但一起过来的老战友都是熟悉的。比较典型的一点是,为了保证效率只能一定程度地牺牲了文章中偶尔存在的错字和病句。网络文章毕竟快餐,不影响阅读即可,现在还不是团队作战,自然也不必为个别文字和个别语句耗费太多时间和精力,否则就会大大影响产出,二选一只能如此了。


经常有战友问,占豪是如何做到可以对很广的范畴进行分析、推理和点评的,战友们好奇的是这些知识从哪里来的?这些跨界跨得的确够宽、涉及面很广、深度也比较深、高度也比较高,如此多的即时评论是如何产出的是很多战友的疑问。


其实,这是在大量阅读、学习,有了足够知识储备,同时又思考后形成的思想的上层建筑和总结出方法论的结果。如果没有大量的阅读、学习和知识储备,对很多东西完全不知道,那么就不太可能有跨界思维;如果只是有了一些知识缺乏对相关知识的思考、推理,那么东西都是死的,都是大家常见的,自然也就没什么新鲜之处的,要产出新的东西就需要根据历史和现实,根据事物发展规律和利益逻辑关系去推理,这就需要大脑的独立思考。


当然,这种独立思考实际上是来自于不断的学习、总结和思考,在形成思想上的上层建筑后,再形成独立的方法论,那么在看待事物时就很容易超出当下之局看当下之局,就有一种旁观者清的感觉,相对来说很多事情就能以很快的速度做出推理和判断,再有多年的写作基础,于是就这样快速地产生作品了。


前几天占豪写了《原创丨一图让你看懂当今世界的逻辑,懂了做人生赢家!》让很多战友很受用,当然也有不少人完全没看懂。其中一位在读博士战友感慨地说,就是他们导师也不会把这样的东西分享给自己的学生,他同时也分享了他自己的一些心得。占豪给这位战友的回复是,中国人一贯担心教会徒弟饿死师傅,所以很多站在各领域比较尖尖的一些老师都不希望自己的学生超过自己,这个群体个人是比较熟悉的。但个人不这么认为,多年来占豪就是在与战友们分享中进步的。在占豪看来,思想不会越分享越少,而是越分享越多,因为分享过程就是思想碰撞的过程,就是主动思考的过程,也就是进步的过程。其实,这么多年来,占豪并未因为与战友们分享而损一丝一毫,恰恰相反在分享中不断地进步和升华。


回归今天的主题——看懂这个世界。


人活着,并不一定事事都懂、都在行,都懂、都在行谁也做不到。但是,最关键的是,人不能活得糊涂、活得不敞亮、活得浑浑噩噩。然而,现实中,大部分人其实都活得有些浑浑噩噩,对这个世界的认知很有限。


那么,如何让自己变得通透?活得明白?除了学习、思考之外,很重要一点就是形成自己思想的上层建筑和基于知识体系的方法论。关于思想的上层建筑,这个不太好描述,但说白了就是三观:世界观、人生观和价值观。限于篇幅,这方面就不讨论了,我们来探讨点方法论的“干货”。


阅读过占豪拙作《黄金游戏》系列的都该知道,书虽然是谈股市的,但最后是落到了人认识世界的哲学问题上,其内容中就谈到了股市映现世界的逻辑、股市的大趋势、小级别趋势等等。其实,股市中的K线图趋势,放在人生当中一样适用。我们只需要把自己比作一家企业,股票的轨迹就是自己人生的轨迹,而自己就是企业的经营者和股票操盘手,如此就很容易把自己的人生套入其中,也就对人生有一个很深的理解层次。


其实,无论是股票、人生、世界,都有一个大的成、住、坏、灭的趋势,用股票的一波行情来描述就是启动、拉升、下跌、结束。不同的是,在这个循环趋势中,每个过程自己能保持多久以及做出什么有价值的事情的问题。那么,对一个人来说,又该如何去从宏观到微观去观察这个世界呢?这就需要有一个观察、分析问题的方法问题。


看问题,首先要从宏观去看。所谓宏观,其实就是超越事物本身去看,即用更高的视角、更远的距离去观察,这样才不至于盲人摸象,才能一窥全貌。举个简单的例子,当你看一只股票是,你会如何选择?显然先拉个“长焦镜头”,看看过去几年该股票的走势如何。通过这种观察,来了解该股的历史活力和发展轨迹。这种观察方法,其实就是宏观手法,我们也可称之为远眺。


由宏观再逐渐微观,这样就能知道应该从哪个视角入手,选择最合适的观察视角,找到最好的观察点,然后通过分析、推理,得出最符合现实 和逻辑的结论。当然,这一切还需要基于扎实的知识功底,否则一个完全对相关事务缺乏基本了解的“小白”,那是无论远观还是近看都看不出门道的。换句话说,就是基于足够扎实的知识储备的情况下,用更高、更远的视角,由宏观逐渐到微观,最终探寻出一个最有的视角和结论。


那么,探寻这样的视角又需要遵循怎样的方法呢?下面占豪就给大家画个图,这张图会告诉你该如何去观察事物。理解了这张图,那么在进行知识进阶和思维进阶时,就有了一个级别的概念。如下图:


原创丨看不懂这个世界?这有个方法,你想要吗?
图中,最大的圆代表天地之道、一切事物之规律,要想看透当今世界的事物规律,就必须懂得天地的规律,懂得这个世界万事万物都遵循的循环和成住坏空。譬如,我们懂得了白天和黑夜,懂得了一年四季,才知道在这些时间里我们该干什么。


窥探天地之道、事物规律该怎么学?两本书是根本:《易经》和《老子》,这两本书能参透一二,即可达到远远高于常人的见识。当然,并不局限于这两本书,还可以在各个领域去研读相关的好书,都能提高,但这两本书有总的方法论。可能有战友说,那要参破天地之道用什么办法?那就去学佛祖的经典吧。如果要想在现实中将自己的事业做大,那就去参读儒家学说吧,几千年锤炼出来的入世哲学和方法论不是盖的,与当前现实结合威力很大。事实上,能把其中的道理参透,然后能突破之,人的境界自然就升华了。这个层面的东西,西方叫哲学,但实际上哲学只是其中的一部分而已。


在天地之道之内,再下一个级别就是基于天地之道、事物发展之规律形成的一个个现实中事物的大势,理解天地之道才能理解大势,理解了大势才知道从哪里来到哪里去,才能用辨证的方法去分析事物,才知道如何趋利避害,如何顺势而为,如何事半功倍。这个层面是基于哲学高度的观察事物的视角。


当然,仅仅看到大势还是不够的,要想对世界上的很多人事看得通透,还得知道其背后的利益逻辑。这些利益逻辑来自哪里?来自于人的社会结构和伦理关系,这个层面在知识界叫社会学、政治学、经济学、国际关系学、地缘政治学······n多种学科都涵盖其中。这个层面,已经开始进入了各科目的门类,有了专业之分。当然,这个层面的范围是世界范围的。


再下面,就是在一国之内的利益逻辑了。在一国之内的的组织与组织之间,人与人之间的合作、博弈,都是在这个范畴之内。


再下面,就是人与人的合作与博弈了。在社会发展进程中,人与人之间就是合作与博弈,社会就是在人与人之间的合作与博弈的过程中不断进步的,这是一种亘古不变、无时无刻不都在进行的过程。当然,这个合作与博弈自然也包括由人组成的各个组织之间。


在人与人的博弈与合作之内,就是每个人自己。每个人自己既在中心,又最渺小。在中心的含义是,这一切的逻辑都是基于人的存在而存在的;最渺小的含义是,人在其间是最无法自主的那个。那么,作为中心的人,是不是能够认识到外边一层一层的规律、内涵,就是人的境界、眼界和知识。


为了大家更直观地理解,我们就拿最近几天“宝能大战万科”做例子来分析的过程。“宝万大战”是一个主要基于第二层的博弈,这个博弈比世界范围内国家之间的博弈还是简单多了,实际上就是以人为组成的团队与团队之间的博弈,是两个或多个利益体之间的博弈。


这一博弈的成败取决于中心的人的境界、眼界和知识,以及基于境界、眼界和知识所做出的选择对现实格局的影响。这一博弈本身受事物的发展规律影响、受大趋势发展影响、受世界范围内的利益逻辑影响、受一国之内的利益逻辑影响。至于这其中的一环一环怎么套的,大家可参考前面文章《原创丨万科大战宝能结局的6大猜想》、《原创丨“宝万大战”背后,藏着中国经济升级、商场角逐的大棋局!》。


在万科宝能大战的进程中,我们可以从第一篇文章中读出为什么会有这场大战,这场博弈大的结果其实从开始那一刻就定了,即:万科不再是过去的万科,所以其中所谓的输赢大家去品味,和现在媒体上谈的、大众的看法完全是两回事。但仔细想想,万科管理层要维护的是独立王国,独立王国现在还存在吗?事实上,这一点不是由任何人决定的,而是由现实的大势决定的,即不管谁最终主导万科,万科都必然被主导,都不再是过去管理层可以主控一切的万科。而就形势而言,宝能无疑是台面上最可能主导万科的那一家。但是,当时我们也论述了,宝能后面站着一个更大的帝国式资本企业,可以调动以至少以千亿为单位资金的安邦。而宝能和安邦到底什么关系,恐怕也只有他们自己知道。但这一形态告诉我们,宝能不只是为二级市场的利益而来,而是有计划而来,至于这个计划到底是不是只含宝能自己的,那么也只有他们自己知道。


接下来,再根据国内的一系列利益逻辑,我们推导出了相应最可能发生的结果,其中最终和解是占豪(微信号:占豪)认为最可能发生的,因为这对各方都是最有力的。特别是曝出宝能和安邦持股超过30%后,这意味着万科搞定增的可能性已经不高了。所以,最终大家坐下来谈一个结果是最合乎大家彼此利益逻辑的。


第三篇文章,实际上是从中国当前的经济逻辑和发展阶段探讨了宝能、万科大战形成的逻辑,其中写文章的时候万科和安邦还没有发布半夜声明,所以还未将该因素考虑进去。但安邦和万科的半夜声明其实对现实并不会产生本质性的改变,只会对台面上的力量对比有所改变。万科“搞定”安邦用的是什么?大概率是用董事会席位。这就是说,在宝能下手改组董事会之前,万科管理层为了保护自己的利益已经先自己改组,把安邦拉了进来。安邦进来,万科实际上就已经“有主”了,安邦虽然只有7%的股份,但安邦的影响力决定了其影响力绝不止于此那7%的股份,其未来进董事会就是一个很大的影响力量。由此,万科其实已经不是以前的万科了。所以,安邦和万科的半夜声明,改变的只是我们看得到的台面上的力量对比以及未来管理层如何实现稳定的进程。


客观上看,只要宝能不存在资金上的违法(从宝能在二级市场上如此公开操作看,应该是在法律法规方面测算好了才对,否则如此公开引人注目不合情理,公开地如此搏命投资还不合法,那岂不是乱来吗?到了那个层面,应该不会如此没有规划),那么宝能进董事会也是时间问题,毕竟最新消息称宝能持股已经达24.26%。


假设宝能和安邦是不相干的,那么仅仅靠自己宝能理论上只要争取9%多一点的股份支持就能拦住任何增发计划。这也是为什么虽然有消息传言万科要增发但万科方面立刻否认的原因。王石现在正在香港拜会各大机构,推动各方支持自己,然后才会衡量是否增发,现在情况很不乐观,毕竟万科有百分之四十多的股份是中小股东持股,这么大的散户比例变数很大。何况,增发增给谁?是否增给安邦?增发给安邦那么就一定增加了安邦的话语权,安邦比宝能的能量可大太多了,这意味着安邦未来将具有主导万科的能力,那这和宝能进入又有何本质区别呢?


事实上,如果大家注意,还有一些很有趣的消息,譬如宝能的资金来源是浙商银行。安邦起家于哪?浙商银行与安邦的关系如何?这些都是非常有趣的联系。那么,虽然宝能表面上与安邦毫无关系,实际上又如何呢?如果最终宝能将股份倒给安邦情况又如何呢?宝能手里有土地资源,宝能、安邦也可以找到利益点。更幽默的是,原万科的第一大股东华润竟然一度是宝能的二股东,直到今年7月份宝能开始举牌万科前一刻才退出。这里边的利益逻辑,显然不是我们外人可以看清的,但有一点却可以肯定,那就是具有一定国资背景和民资背景的两家保险资金,在第一大股东国资的旁观下,一前一后攻破了万科这个独立王国,这就是铁的现实。有了这个现实,万科的权力结构就变了,董事会必然改组(昨天的安邦万科发的半夜公告已经表明,董事会要改了)。


就当前来看,安邦是渔翁得利者,不费吹灰之力就让别人以贵人的身份给请进去了。至于宝能,只要其资金不存在法律法规上的问题(保监会下了新的规定要求保险资金披露相关信息,银监会要求相关银行报相关资金信息,结果应该很快就出来了),无疑是可进可退的赢家。进,万科董事会少不了第一大股东,第一大股东的利益必然会照顾,那么就是如何分配利益和如何进行合作的问题了;退,二级市场的获利不菲,一轮炒作下来宝能全国皆知。但哪怕宝能最后退了,万科依然有主了。


既然万科原来的管理体系被打破了,那么大局基本上也就这样了,再接下来就是在各方都准备好一切后,大家坐下来谈如何维系万科管理层稳定和调整万科下一步战略的问题了。而这,事实上就是大家沟通、协调和谈判的问题了。到底如何发展,我们不妨拭目以待继续看戏,毕竟这场商业大战还有收尾部分。


研究、观察、分析、推理事物的发展,需要知识、思考,但更需要建立自己的思想上层建筑和成体系的方法论。自己哪里不够,按照上面那一环套一环的方法论(也可以叫方法轮),往里边补相关的内容即可。


注意,明日有望出调整低点!

沪指今日大幅低开,开盘后先低位震荡,随后创业板极度弱势,也跟着一路下滑,逐步低开震荡走低至尾盘,和昨日的震荡向上刚好相反,最终跌2.05%,收中阴线,即将反包昨日阴线。创业板今日开盘就大幅走弱,早盘一路大幅弱势杀跌,午后稍微稳定在低位震荡,最终跌4.87%,收大阴线。前面反弹缩量,今日下跌再次放量,可以看出目前市场的整体态势,沪市(包括科创板)成交4622亿,创业板成交1767亿,沪深两市共成交9720亿,较昨日大增1000亿。北上资金昨日大买,今日直接大卖,对市场继续起到推波助澜作用,全天主要卖沪市,也对应了表现更差的深市,最终全天净流出73.69亿,北上资金能够反馈外围环境情况,继续留意。南下资金这两天有些懵圈,总是比北上资金慢一拍跟随北上操作,早上买港股,随后跟随北上资金也开始大幅撤退,全天净流出43.32亿。盘面来看,今日采掘服务,钢铁,农机方向涨幅居前,饮料制造、化工、医疗器械方向跌幅居前。周一大涨,周二大跌,周三大涨,周四大跌,中间虽然伴随着外围的走势和市场消息出现,但是本质上……

医药简版投资手册——写在大幅回调之际!

好久没对医药全行业进行一个梳理了,值此市场大幅回调之际,简单谈谈对医药行业各个细分子行业的看法,希望对大家的投资有所帮助。2020年科创板和港股分别新增16家和14家biotech公司上市,首发募集资金共计669亿元,还不算港股biotech公司的多次大规模增发融资。据Crunchbase的数据2020年美国创新药VCPE融资额同比增加26.7%,全球创新药VCPE融资额同比增加18.6%。2021年1-2月份全球医药健康领域投融资额240.32亿美元超过2020Q1合计195.33亿美元,国内为62.25亿美元超过2020Q1的45.22亿美元。2021年1月美国创新药VCPE融资额同比增加89.6%,全球创新药VCPE融资额同比增加109.1%。通常情况下创新药biotech公司募集到的资金会在未来的三年中花掉,创新药行业投融资额可以最直观的反映CXO行业的行业景气度,看当前的行业融资额,CXO行业未来1-2年订单无忧。我们更关注长期的发展趋势,是全球创新药的研发投入在近20年以来一直是稳步向上的(除了08年金融危机时有一个坑),而新药研发成本提升和大药企资本开支趋势转向在近10年乃至近5年趋势更加明朗,CXO行业发展迅猛、需求旺盛。未来生物药、细胞疗法和基因疗法的平均研发投入规模将会更高,带来的是更高的新药研发外包需求,以及需要CXO企业也及时做出应对,也就是提前进行技术平台的积累和产能的建设,国内头部CXO企业已经走在靠前的位置。继药明生物在全球生物药CDMO市场打下大片江山后,细胞和基因疗法……

港股里的一些坑和雷!

港股里有大量优秀投资标的,不仅有金融地产等传统行业的龙头,也有一大批互联网、高科技和新业态的上市公司。并且港股相对来说估值不高,属于价值洼地。所以,今年以来比较受到资金关注。但是,港股素来也以“老千”多而出名,比如“仙股”和“妖股”等。去炒港股的朋友也需要注意。“仙股”主要是那些低价股。因为股价不足1港币(1港币=100仙),故称之为“仙股”。这种股票大概率没什么业绩,也没什么成长性,主要就是为了上市圈钱。大家被低价所吸引,以为捡了便宜,结果买了一直跌,跌得不能再跌了就“合股”。然后,股价提高了,又能继续往下跌……这种股票在港股市场比例占到一半以上。“妖股”就是字面意思。何为“妖”?事出反常即有妖。这种股票一般走势比较奇特,无法用基本面、技术面等去研究,不能用逻辑去解释,股价动不动暴涨暴跌,或者明明没有任何看点甚至一堆负面消息,股价却一路飞涨。这种老千股可能会有以下几个特征……

暴跌!今晚来碗鸡汤!

昨晚美债收益率继续上行,纳斯达克指数大跌,今天A股也跌肿了。沪指跌2%,创业板跌近5%,非常惨烈的下跌。不过仔细一看,今天上涨的个股有1242只,超过一半的个股跌幅少于1%,杀跌主力还是来自高估值的各种茅。白酒、医药、光伏、新能源车,今天热门赛道全军覆灭。在2021年度投资展望中,我提示过部分行业杀估值的风险,提醒大家不要在高估之上继续追逐高估的机会。这两年,很多人被热门赛道龙头股打服了,已经形成条件发射,只要敢抄底,就能躺赢,这种思维今年恐怕要吃大亏。比如牙茅通策医疗,从高点下来跌了40%,这个跌幅过去三年都没见过,很多散户会觉得,这时候买进去是捡了大便宜。实际上,通策医疗过去一年涨了三倍,估值上更是彻底放飞自我,目前依然高达……

警惕,市场在看它的脸色!

抱团股再次大幅下挫,带动上证指数大幅下跌2%、创业板指数大幅下跌4.9%。今天抱团股再次大幅下挫,新能源、消费、医药等前期抱团板块跌幅居前,尤其是新能源板块出现跌停潮,阳光电源、亿纬锂能、通威股份、华友钴业等前期热门股均跌停或者跌幅超过10%。节后11个交易日,代表高位抱团股的同花顺漂亮100指数(885916)累计下跌14%,其中部分核心股跌幅均在30%左右:抱团股持续下跌,使得重仓这些抱团股的公募基金也出现大幅回撤,最极端的一个基金,今年2月9日成立,到2月26日净值已经跌到0.86,如果加上这周的回撤,目前净值可能已经在0.8左右。也就是说,这个新基金成立不到1个月,净值打了8折。这一方面说明当前抱团股以及抱团基金的惨烈,另一方面也再次教育投资者……