2805 占豪微观点丨克拉海峡是骗局还是必然?

占豪微观点丨克拉海峡是骗局还是必然?

由于中美在南海摩擦明显加剧,包括中国、泰国的舆论都在给“克拉运河热”降温。前几天,关于克拉运河是骗局的声音也很多,参与“签约”的泰国前总理、国防部长差瓦立·永猜裕在22日记者会上说,泰国及国外媒体爆料他于本月15日在广州签约的消息,且有图片为证,但图片却是4月10日图片,当时他会见几位中国企业家,就克拉运河计划交换意见,并没签约。差瓦立的话,恰恰验证了相关事情的存在。克拉运河当然距离签约还远得很,现在不过是一种意向合作而已,距离真正开始开始实事工程还有距离。


那么,克拉运河项目到底是骗局还是真有可能实施?对此占豪的看法如下:

一、克拉运河之所以有人认为是骗局,是因为这事已经说了很多年了,至少有一二十年,却一直未能成行,所以就认为此事是骗局。若此逻辑成立,三峡工程最早是孙中山先生1919年在其《建国方略之二--实业计划》中提出的设想,那孙中山就是大骗子。事实上,虽然中山先生没能实现这一工程,但最终70多年后付诸现实。


克拉运河的战略意义占豪在《原创丨克拉运河,战略意义非凡,对世界影响深远!(点击可查看)》一文中已详细分析,这里不再赘述。这么巨大的战略和经济现实利益,无论中国、泰国都一定想修成。之所以过去一直是设想而无法付诸于实践,根本原因在于两点:一是中国过去不敢,因为过去没有控制能力,容易引发美国的打压;二是泰国自己想干也没这个能力。所以,克拉运河一直未能付诸于现实。


虽然工程的畅想已很久,也一直未能付诸于建设,但这并不意味着克拉运河的计划是骗局,只是说明修建条件不成熟而已。


二、泰国才是最想推动修建克拉运河者。很多人可能有误解,认为中国是最想推动修建克拉运河者,事实上并非如此,泰国才是最想修克拉运河者。道理很简单,一旦运河修通,比马六甲通行方便、成本更低的克拉运河,将会对马六甲起到巨大的替代作用,这相当于泰国多了一棵摇钱树。所以,这次修克拉运河的运作,泰国比中国更积极。在这方面,中国政府表现是很保守的,并没有去大张旗鼓地去搞已经说明问题。


三、修建克拉运河的时机成熟。过去,我国没有远洋海军,南沙群岛的权益都保护不了,又如何保护克拉运河不被控制?但是,现在不同了,再过十年将更加不同。


如今,中国海军正如“下饺子”般快速建造,中国在南沙群岛正在构建新的军事基地和安全体系。莫说10年,5年后中国在南沙群岛即可拥有强大控制能力,10年后可拥有绝对控制能力。南沙就在泰国湾相对的地方,中国岂能没有保护能力?更何况,泛亚铁路正在加速修建,到时候陆路也能很快到达克拉运河。再加上中国空中军力的增长,克拉运河的安全和控制问题在10年后完全没有问题。


所以,客观地说,克拉运河的可研已经可以做了,克拉运河修建的时机基本接近成熟,待中国在南沙的军事基地修建完成,克拉运河的工程基本也可付诸于实施了。若中国10年后连南海都控制不住,还谈什么和美国“共享太平洋”?还谈什么“太平洋足够大容得下中美两国”呢?


综上所述,克拉运河“骗局说”站不住脚,没实现是因为火候未到。考虑到该工程过于庞大,涉及到的地缘政治、经济利益太大,该工程从提出设想到付诸实践必经历一个长期过程。但是,就时机而言,占豪的看法是,已不远了!


两洋铁路都敢修,克拉运河就不敢了?说白了,军事能力到哪里,大型工程就在哪里!别的地方不敢说,但在南海,美国要和中国争锋,结果必然失败!


股市操盘丨今天确认阶段性买点出现,接下来又要开始玩一个“游戏”了!

今天全国人大会议开幕,其中最大看点就是“政府工作报告”传递了很多重要信号:今年没有提到“降准降息”,意味着今年极有可能没有降息,也没有全面降准,最多有定向降准;对于广义货币M2和社会融资额的提法,力度不如去年,预示了今年钱的宽裕度不如2020年;这次最大的一个看点是仍然设立了GDP增长6%以上的具体目标,目标不算低,显示了国家还是要抢抓发展机遇,推动国力再上新台阶的决心,对于股市和楼市是利好;另外这次粮食产量首次列入“重要目标”,未来粮食生产要放到更加重要的位置上,利好农业板块;这次“报告”对于股市的表述是18字:稳步推进注册制改革,完善常态化退市机制;而住房政策,则以“租”为主,总体看“报告”对于今年宏观政策的表述主要传递了宏观政策将回归常态化的信号。我们昨天特别提示,从周五起A股或随时跌出一个重要的阶段低买机会,隔夜外盘大跌让三大指数大幅低开,因而开盘点基本就是当天的低点,上证最低点3456正好就是3486-3456的下沿,创业板更是正好打到我们昨天提示的2850-2800的低点,这里也是我们建议大家可以出手的目标区域,最终三大指数开盘后快速回升,由于市场情绪依然没有回稳,又正逢周五,今天两市成交量比昨天萎缩9.8%,今天拉红后无力继续推高,但能收出低开高走的小中阳说明市场已有止跌企稳迹象,下周初走势很关键,决定了反弹的高度,从技术面看,今天上证和深成指、创业板60分钟底部结构形成(深成指和创业板还有90分钟结构),确认阶段性买点出现,下周应有反弹动能,周一先关注3536-3556的状态。下周操作……

注意,明日有望出调整低点!

沪指今日大幅低开,开盘后先低位震荡,随后创业板极度弱势,也跟着一路下滑,逐步低开震荡走低至尾盘,和昨日的震荡向上刚好相反,最终跌2.05%,收中阴线,即将反包昨日阴线。创业板今日开盘就大幅走弱,早盘一路大幅弱势杀跌,午后稍微稳定在低位震荡,最终跌4.87%,收大阴线。前面反弹缩量,今日下跌再次放量,可以看出目前市场的整体态势,沪市(包括科创板)成交4622亿,创业板成交1767亿,沪深两市共成交9720亿,较昨日大增1000亿。北上资金昨日大买,今日直接大卖,对市场继续起到推波助澜作用,全天主要卖沪市,也对应了表现更差的深市,最终全天净流出73.69亿,北上资金能够反馈外围环境情况,继续留意。南下资金这两天有些懵圈,总是比北上资金慢一拍跟随北上操作,早上买港股,随后跟随北上资金也开始大幅撤退,全天净流出43.32亿。盘面来看,今日采掘服务,钢铁,农机方向涨幅居前,饮料制造、化工、医疗器械方向跌幅居前。周一大涨,周二大跌,周三大涨,周四大跌,中间虽然伴随着外围的走势和市场消息出现,但是本质上……

医药简版投资手册——写在大幅回调之际!

好久没对医药全行业进行一个梳理了,值此市场大幅回调之际,简单谈谈对医药行业各个细分子行业的看法,希望对大家的投资有所帮助。2020年科创板和港股分别新增16家和14家biotech公司上市,首发募集资金共计669亿元,还不算港股biotech公司的多次大规模增发融资。据Crunchbase的数据2020年美国创新药VCPE融资额同比增加26.7%,全球创新药VCPE融资额同比增加18.6%。2021年1-2月份全球医药健康领域投融资额240.32亿美元超过2020Q1合计195.33亿美元,国内为62.25亿美元超过2020Q1的45.22亿美元。2021年1月美国创新药VCPE融资额同比增加89.6%,全球创新药VCPE融资额同比增加109.1%。通常情况下创新药biotech公司募集到的资金会在未来的三年中花掉,创新药行业投融资额可以最直观的反映CXO行业的行业景气度,看当前的行业融资额,CXO行业未来1-2年订单无忧。我们更关注长期的发展趋势,是全球创新药的研发投入在近20年以来一直是稳步向上的(除了08年金融危机时有一个坑),而新药研发成本提升和大药企资本开支趋势转向在近10年乃至近5年趋势更加明朗,CXO行业发展迅猛、需求旺盛。未来生物药、细胞疗法和基因疗法的平均研发投入规模将会更高,带来的是更高的新药研发外包需求,以及需要CXO企业也及时做出应对,也就是提前进行技术平台的积累和产能的建设,国内头部CXO企业已经走在靠前的位置。继药明生物在全球生物药CDMO市场打下大片江山后,细胞和基因疗法……

港股里的一些坑和雷!

港股里有大量优秀投资标的,不仅有金融地产等传统行业的龙头,也有一大批互联网、高科技和新业态的上市公司。并且港股相对来说估值不高,属于价值洼地。所以,今年以来比较受到资金关注。但是,港股素来也以“老千”多而出名,比如“仙股”和“妖股”等。去炒港股的朋友也需要注意。“仙股”主要是那些低价股。因为股价不足1港币(1港币=100仙),故称之为“仙股”。这种股票大概率没什么业绩,也没什么成长性,主要就是为了上市圈钱。大家被低价所吸引,以为捡了便宜,结果买了一直跌,跌得不能再跌了就“合股”。然后,股价提高了,又能继续往下跌……这种股票在港股市场比例占到一半以上。“妖股”就是字面意思。何为“妖”?事出反常即有妖。这种股票一般走势比较奇特,无法用基本面、技术面等去研究,不能用逻辑去解释,股价动不动暴涨暴跌,或者明明没有任何看点甚至一堆负面消息,股价却一路飞涨。这种老千股可能会有以下几个特征……

暴跌!今晚来碗鸡汤!

昨晚美债收益率继续上行,纳斯达克指数大跌,今天A股也跌肿了。沪指跌2%,创业板跌近5%,非常惨烈的下跌。不过仔细一看,今天上涨的个股有1242只,超过一半的个股跌幅少于1%,杀跌主力还是来自高估值的各种茅。白酒、医药、光伏、新能源车,今天热门赛道全军覆灭。在2021年度投资展望中,我提示过部分行业杀估值的风险,提醒大家不要在高估之上继续追逐高估的机会。这两年,很多人被热门赛道龙头股打服了,已经形成条件发射,只要敢抄底,就能躺赢,这种思维今年恐怕要吃大亏。比如牙茅通策医疗,从高点下来跌了40%,这个跌幅过去三年都没见过,很多散户会觉得,这时候买进去是捡了大便宜。实际上,通策医疗过去一年涨了三倍,估值上更是彻底放飞自我,目前依然高达……