2584 占豪原创丨中俄军演VS美日军演,局中有局!

占豪原创丨中俄军演VS美日军演,局中有局!

即将到来的2015年9月3日是中国抗日战争胜利70周年,中国将第一次在抗日战争胜利纪念日举行盛大阅兵,并会邀请外国政要参加。在反法西斯胜利70周年这个时间节点,根据计划,中俄将在今年8月举行大型联合军事演习。


据最新报道,由中国海军7艘导弹驱逐舰、导弹护卫舰、两栖登陆舰和综合补给舰组成的舰艇编队,已日本投降日8月15日当天从青岛某军港起航,赴俄罗斯符拉迪沃斯托克,参加代号为“海上联合-2015(II)”的中俄海上联合军事演习。根据中俄双方达成的共识,演习将于8月20日至28日,在彼得大帝湾海域、克列尔卡角沿岸地区和日本海海空域举行。而根据今年6月初俄罗斯国防部副部长阿纳托利·安东诺夫的说法,俄罗斯与中国还计划在中国南海举行海军演习。报道还称,此次演习也是中俄双方根据两军年度交往计划组织实施的,旨在巩固发展中俄全面战略协作伙伴关系,深化两军务实友好合作,提高两军联合保交和联合登陆行动组织指挥水平,进一步增强共同应对海上安全威胁的能力,有利于地区和平稳定。演习不针对第三方,与地区局势无关。


就在距中国阅兵不到一个月时间的8月7日,日本防卫省发布消息称,美日史上最大规模联合实战军演,将在8月下旬到9月上旬举行。届时,来自日本陆海空自卫队的大约1100多士兵将远赴美国西海岸加利福尼亚州,与美国士兵一起举行代号“黎明闪电战”的联合军演,据称这是日本陆海空自卫队首次同台演训。此次演习的主要科目是美日两军互相协助向离岛投送兵力物资并夺取离岛,之外还有鱼鹰运输机将前线伤员运送回“日向号”准航母的演练,演习过程中日本将向美军学习登岛作战与夺岛作战模式。


从上述新闻中我们可以看出,中俄军演是强化双方的战略协作伙伴关系,而美日军演则是强化军事同盟关系。中俄在8月份演习安排或许是巧合,但美日在8月底到9月上旬举行的双方史上最大规模军演却非巧合,而是明确针对中国9月3日阅兵而来,试图对冲中国阅兵在国际上的影响。


从格局上看,美日强化军事同盟是要试图锁紧第一岛链,试图将中俄遏制在第一岛链之内;中俄军演,则是在强化中俄战略协作伙伴关系,是在推动世界走向多极化的同时,在西太平洋合作突破美日同盟在第一岛链的遏制和束缚。


如此,在西太平洋形成了中俄对美日的军事部署形势。事实上,哪怕就从演习内容上看,也有彼此只可意会不可言传的针对性博弈含义。中俄的联合编队演习内容,是为了提高两军联合保交和联合登陆行动组织指挥水平,其位置是在日本海,相信日本会很不爽;至于美日的演习则是夺岛,演习针对谁更是一目了然。


当然,虽然这种针对性是大家只可意会而不可言传的东西,但这其中也有着非常符合逻辑的局中局。


在中、美、俄、日这四个国家的关系中,中美是既有博弈也有合作,两国虽不断有较量,但从未撕破脸;美俄关系则不同,在乌克兰问题爆发后,两国虽然没有爆发直接冲突,但在政治上已撕破脸,已接近敌对关系;中日两国的关系虽没撕破脸,但在过去四五年当中,关系总体趋于恶化,近期虽稍有改善,但中期仍很不乐观,局部角力将会不断向加剧趋势演化;俄日关系相对中日关系则要好得多,俄日虽然也有领土争端,但日本不敢真正得罪俄罗斯,俄罗斯在东北亚经济开发中也需要日本,所以两国关系虽不是很好,但也不算坏。这种关系格局,使得双方既要在政治、军事行动上做足文章,又要保留足够的迂回空间。


从背景上看,中俄在日本海进行登录军演,对中国来说有剑指日本的意思,而对俄罗斯来说则更像是剑指在日有驻军的美国。与此同时,如果最终中俄真的在南海也举行军演,那显然是中国在拉俄罗斯入南海,从而对冲美国拉日本入南海对抗中国的意图。如此,中俄就不仅仅是在日本海、东海与美日针锋相对,甚至一直延伸到南海。这么一看,美日试图将第一岛链上锁从而锁住中俄,而中俄显然是在努力冲击以避免被所在第一岛链之内。这么看,中俄和美日博弈的区间显然是整个西太平洋,甚至向更大范围的区域延伸。


美日既举行史上最大规模军演,却又将军演地放在了美国沿岸,这其中也有很深含义。习总将在9月访美,在此之前中美博弈必然很激烈,美国和日本此时举行大规模军演,其目的有三:


一、针对中国大阅兵兑日本的震慑给日本吃定心丸。


中国大阅兵震慑日本是众所周知的,日本对此也心中惴惴,此时美国和日本举行史上最大规模军演,有利于稳定日本政府与中国对抗的信心,有助于美国稳住第一岛链最大的桥头堡。有了这样的军演,日本会更加积极地与中国对抗,这是美国所希望并一直推动的。


二、对冲中国大阅兵的国际影响。


中国大阅兵会引起全世界范围的关注,会比俄罗斯红场阅兵更加引发国际社会的兴趣,中国军事现代化与打胜仗的决心将会在这次阅兵式上得到体现。在这种时候,作为霸权国家,作为正在遏制中国的霸权国家,自然有对冲遏制的意图。所以,此时进行如此大规模的军演符合美国人的做事风格,这是在向世界宣布美国才是真正的老大,美国能够钳制中国。


三、在第三次“习奥会”前向中国施压。


习总即将访美,前面的博弈一定会很激烈,而在访美前搞如此大规模的军演,向中国施加更大压力的意图是非常明显。当然,既要施加压力,又不能破坏习总访美构建新型大国关系的气氛,于是就将演习地点放在了美国沿岸而不是日本附近。


当前氛围下上演的局中局,已可以准确地表明中美俄日四国在未来西太平洋的博弈中的态度和位置。


在未来博弈中,美国无疑会继续加强第一岛链对中俄的遏制,特别是对中国的遏制力度会增加,这不但包括在东海,更包括在南海。而且,美国在很多方面都将更加赤裸裸地支持日本,也会拉拢日本对抗中国,这一格局会维持很长时间,直到破局。


而在第一岛链的博弈中,中俄无疑是站在一起的,这不仅仅由中俄在西太平洋的利益决定,也由中俄在全球的战略利益和协作关系决定的。也就是说,在西太平洋的格局中,中俄与美日在战略上是面对面、脸对脸的状态,而且会长期保持这样的状态。


至于日本,其在美国支持下继续给中国制造麻烦,继续帮助美国遏制中国的趋势绝不会改变,而且范围会不断扩大。现在,美日军事联合活动已扩展到南海,未来必会扩展到印度洋。考虑到缅甸形势,美日甚至可能从缅甸登录南亚,对中国施加更大范围的战略压力。而这一点,在缅甸发生政治剧变,总统候选人瑞曼被拿下党主席后,形势显得对中国更加不利。一旦缅甸最终确立敏昂莱掌权,缅甸成为美日遏制中国棋子的可能会大大增加,甚至从2016年就可能会一幕幕上演。


当然,随着美日同盟联合军事活动的范围越来越大,中俄双方的军事合作也必然会随着加深扩展协作活动范围,这种局面会随着美俄、中日关系的恶化而被加速推动。当然,从格局上看,中美之间一时半会不可能撕破脸,而俄日更没有撕破脸的动力,所以这种有一定对抗性意味的军事阵营关系,仍会相对保持较大的克制,短期内不至于直接冲突。中美角力,未来会越来越走向公开化;中日角力,未来会越来越赤裸裸;中俄协作,未来会越来越紧密;美俄对抗,短期内不会改善······这,就是未来一个阶段中美俄日的博弈状态。


股市操盘丨今天“年线争夺战”多方小胜,下周一个重要悬念应会见分晓!

上周末我们分析,本周市场最大的悬念就是这波超跌反弹会在哪里遇阻回落,以及二次下探是否展开,我们认为大盘大概率会在3486-3506遇阻回落,最终短线高点就是出现在周四的3486,和我们周三预期的基本一致,之后市场连续小幅下落,今天上证险些跌破年线3442,最低探10天线获得支撑,说明目前多空双方在年线附近还在反复争夺,到今天收盘,多方小胜,但最终究竟谁能占得上风,下周应会见分晓,也决定了下周市场的方向选择。目前看政策面将决定市场后市的强弱,这波下跌主要由政策利空触发,一个“双减”政策一竿子打翻一大片,成为改变市场震荡格局的一块多米诺骨牌,令A股和港股全线重挫,并波及债市和汇市,眼看情况有蔓延之势,管理层果断出手,又很快让市场走出报复性强反,上周五召开的政治局会议向市场传递重要信号,新一轮货币逆周期或将到来,特别是在下半年中国经济下行压力明显加大,以及第三波疫情蔓延全国多个省市的背景下,央行货币宽松政策会逐步强化,在此市场预期下,这一周市场连续反弹,但又面临在3500-3600堆积的数万亿套牢筹码压力,想轻松突破难度较大,还会反复震荡、逐步化解,而下周重点关注的是……

新能源车的三大“超预期”

新能源车概念股现在非常火爆。这个赛道,除了政府政策支持、行业发展加速、爆款车型频发、性能不断提升、智能化信息化等因素以外,还有三个地方不断给人“超预期”:一是新能源车渗透率超预期,二是整个供给改善超预期,三是产业盈利弹性超预期。一、渗透率超预期根据研究,中国、欧洲以及美国这三个主要市场,渗透率提升都在超预期。首先看国内,我们知道,当一个新技术渗透率在达到10%-50%区间时,就会呈现出指数型增长,而不是线性增长。目前,国内整个新能源车渗透率在6月份时候达到13.5%,纯电动大概是11.1%,这就是进入了快速增长的区间。其次看欧洲,欧洲电动车加速主要是补贴正当时,政策给予相当大量补贴。欧洲仍然是以A级车和A0/A00级车为主,一台车补贴就有几千欧元,因此政策推动影响很大。有人会担心欧洲政策退坡,但经过梳理,会发现欧洲各个国家到明年为止大概也只有2-3个国家有退坡,大部分国家都会坚持到2023年左右。同时,欧洲推出了碳排放政策趋严以及2035年全电动车覆盖目标,因此未来仍然会是超预期增长。最后看美国,美国新能源车发展才刚刚开始。之前美国政策是不够支持新能源车行业的,去年美国全年只卖了33万辆新能源车,但今年1-5月份就已经卖了22万辆,我们预期全年至少是……

0806周五操作策略:高点判断不对,我们需要重新来。

昨天我们说了三个逻辑,一个是90分钟的逻辑,一个是120分钟的逻辑,一个是30分钟的逻辑,然后指向了一个时间,就是今天上午的十点,我昨天说的已经非常直接了,直接说今天上午的十点,而今天的最高点是十点零三。三个逻辑都是对的,你在这整个的反弹过程中,你找不到比这更好的逻辑了,比方说30分钟的逻辑,30分钟在这个反弹过程中,有三个顶部序列。第一次我直接否定高点,因为反弹级别太小,对应性不够;第二次我认为是相对高点,还不是重要高点,因为只有30分钟没有其他周期的对应与共振;第三次我认为是这波反弹以来最重要的一次高点,昨天解释了全部推理过程,并且给出了大概高点的时间范围。但交易是一个过程,如果明天或……

股市操盘丨今天上证果然遇阻3486,A股二次回落是否已经开始?

昨天三大指数继续强势上冲,但我们却发现市场已经出现多个不利信号:一是两市量能出现持续萎缩,缩量反弹意味着难以走远;二是周三上证收在最高点3477,已进入3476-3506的重压位,这里不仅是之前上升通道的下轨压力区域,5周均线也在这里,站不上5周均线还是属于空头市场,同时之前大盘在3500-3600连续放出天量,在3500之上堆积了大量的高位套牢盘,不会轻松通过,需要反复消化;三是创业板日线将面临第四次背离的风险。今天看一下上面分析的这三个不利信号,的确成了目前大盘继续上行的“拦路虎”,今天上证正好就是在3486遇阻回落,从下面一张图中也能看出正好止步通道下轨,短线即再向上冲一下,也多半难过3500关口区域;创业板今天差几个点没有创出新高,日线MACD金叉后出现第2根红柱,只要后面创出收盘新高就会出现日线钝化,背离次数越多,意味着短线压力也越大,上证在这里V不上去,那么接下来就要看是否会走出二次下探,如再次跌破年线,将确认二次下探,二次下探有两种走法,一是不跌破3312创新低,则走出第二只“脚”后筑双底回升,二是……

最强热点卷土重来!

周日晚上我说,三季度可能继续小指数比大指数强、科技题材股比传统白马股强。然后,周一、周二连续两天市场表现和我说的相反。不过,市场先生打完我两个耳光以后,今天,最强热点题材和小指数卷土重来了,新能源车ETF大涨近9%,光伏ETF涨8%,半导体ETF涨4%。新能源车ETF,前期本来以为阶段性见顶要开始宽幅震荡,已经做好各项准备,就等着20日均线拐头往下时默默卖出。结果,没给机会,今天再度创出了新高。代表股恩捷股份,上午早早缩量涨停。一般这种领头的缩量板,后市还会冲高。恩捷我是当作新能源车风向标看的。7月16日的时候,恩捷跌停,我说“强势题材的龙头,过去连续快涨不怕是顶,阶段性见顶一般要出现跌停,所以后面要提防宽幅震荡伤人了”。但是没想到,题材实在太强,短短两周多,调整就快速结束。据说,现在已经有客户逼着基金经理买新能源车、光伏和半导体等,不然就……