619 占豪原创丨大方向逆转了!中国红利,美国以后恐怕吃不到了!

占豪原创丨大方向逆转了!中国红利,美国以后恐怕吃不到了!

在《原创丨美国无论如何想不到,2020竟成中美大转折之年!》(点击蓝字查阅)中,占豪详细阐释了2020年为什么是世界大势分水岭,是全球重大战略转折之年。

同时,文中占豪还特别强调了,2020年也是中美大国博弈的分水岭。2020年前,中国以守为主,而且以前是只守不攻,近几年开始展开反击;2020年后,中美博弈就开始易势了,中国不断不再是完全守势,部分领域中国将转守为攻。这一判断,相信未来会被很多专业人士认同,我们拭目以待。

在探讨今天文章内容之前,先请战友们看两则新闻:

一、中国制造业采购经理指数(PMI)连续10个月位于临界点以上,非制造业采购经理指数继续位于较高景气区间。

据经济参考报报道,国家统计局服务业调查中心和中国物流与采购联合会日前发布的数据显示,2020年12月,中国制造业采购经理指数(PMI)为51.9%,连续10个月位于临界点以上。


PMI指数连续10个月位于临界点之上说明什么?


说明中国经济复苏情况非常好。在5个分类指数中,生产指数、新订单指数分别为54.2%和53.6%,制造业保持良好增长势头,产需关系更趋平衡;新出口订单指数和进口指数分别为51.3%和50.4%,继续位于景气区间;高技术制造业PMI始终高于制造业总体,2020年12月为55.8%,引领作用持续显现。


相比全球其他国家,中国经济可以说是一枝独秀。由上述数据我们可以看出,PMI指数高主要不是靠出口带动的,主要是靠生产指数、新订单指数和高技术制造业,这些需求主要不是来自海外,而是中国国内市场,也就是说我们国家现在的内循环已经能挑大梁了。


我们再从2020年12月份中国非制造业采购经理指数运行情况就能看出来我国商业的复苏情况。下图是过去一年非制造业商务活动指数,从3月份开始快速复苏后,整体一致处于上升状态,这也表明我国商业复苏得非常强劲。



分行业看,建筑业商务活动指数为60.7%,高于上月0.2个百分点。服务业商务活动指数为54.8%,低于上月0.9个百分点。从行业情况看,航空运输、邮政、电信广播电视卫星传输服务、货币金融服务、资本市场服务等行业商务活动指数位于60.0%以上高位景气区间;餐饮、房地产、生态保护及环境治理等行业商务活动指数位于临界点以下。、


总体而言,中国内需已足以支撑中国经济的快速恢复,这说明我国经济对外部市场的依赖已经大幅下降,再也不会有2008年“救美国就是救中国”的事情发生了。


二、中国进入货运“高铁”时代,内贸效率、成本将大幅提升。


据央广网报道,随着全球首列高速货运动车组的下线,中国快捷货运和现代化的流通体系可以说进入到了一个全新的高速时代。而且,这辆车不仅能运普通的邮件,需要保温、保湿的蛋糕、鲜花、药品,甚至是捐赠移植用的器官都能上车。“飞机速度、火车容量”,意味着我国内贸物流的成本、效率都将得到大幅提升。


货运高铁货仓


中国为什么会进入到货运的“高铁”时代?在占豪(微信公众号:占豪)看来,这说明三个问题:


一是中国的高铁已发展得非常成熟,运力开始富余,我们有了更多的高铁运力分配给物流体系;


二是我们的高铁技术与运营能力大幅提升了。高铁线路上增加很多物流列车,必然对高铁技术、线路规划和高铁的运营管理提出挑战,我们能开除高铁物流列车,说明这些问题解决了,这在全球绝对是最领先的,而且领先全球又何止几个身位。


三是我国内需市场已经足够大,有了开通高铁物流网的客观需要。空运虽然快,但成本高,火车运量大成本低但速度慢,高铁货运是既有飞机的速度,又因为有火车的运量而相对成本低速度快,开通高铁货运会大大降低内贸成本并提高效率,大大促进消费需求的提升。


货运高铁货仓内部


这两则新闻说明什么?


说明我国经济已经有了一个内循环支撑经济可持续发展的战略基础。也正是在这样的大背景下,国家在2020年7月提出了“加快形成以国内大循环为主体、国内国际双循环相互促进的新发展格局”。


中国确认以国内大循环为主体意味着什么呢?在占豪(微信公众号:占豪)看来,这至少意味着两点:


一、中国制造的精品国货,将更多地留在国内市场


过去,中国经济是两头在外:一方面市场在外,中国以出口来带动投资、消费和经济增长;另一方面,资源供应主要也在海外。现在,条件成熟了,中国将以经济内循环为主,中国制造的商品将首先供给的是国内14亿人的全球第一大市场。在这种情况下,我们质优价廉的精品国货,必然会更多地首先供应国内市场。


由此我们也应该明白,虽然我国GDP发展速度比过去慢了,但我们国家经济的绝对值大了,老百姓收入增长速度会比GDP更快,当然我们的消费水平增长速度也会比过去快得多,这就是我们把经济发展的利益留在国内的好处。


相比过去我们为了扩大工业制造产能用税收补贴出口而言,现在我们成了世界制造业的中心,未来我们将更多地用各种政策来补贴内贸消费,在这样的趋势下,我们未来当然会买到更多质优价廉的好商品。


由此我们可以预见,全球范围内,未来中国人的生活水平提升将最快,恐怕没有其他国家可以比拟了。


二、美国享受中国质优价廉商品将变得更加困难


事实上,由于特朗普政府凭空对中国三千多亿美元输美商品征收关税,每个美国家庭为此一年要多付出上千美元成本,美国政府税收的增加事实上是美国消费者支付的。那么,随着中国调整以经济内循环为主,对美出口的重要性会不断下降,中国政府对美出口的税收补贴会彻底消失,这必然意味着中国对美出口商品价格将持续上涨,再加上美元贬值,毫无疑问美国市场对中国质优价廉商品的购买力未来是持续下降的,美元的含金量未来也将是下降的,反之则是人民币含金量的不断提升。由此我们也可以推断,长期看人民币兑美元整体是升值趋势。


一方面是中国内需市场越来越旺,另一方面是美国市场购买力的降低,这意味着未来美国消费者越来越难以购买到质优价廉的中国商品了。说得再直白一点,中国红利,以后美国慢慢就吃不到了。


自上世纪80年代以来,美国经济虽然发展了,但其中产阶级的收入几乎没有增长。既然美国占人口最大基数的中产阶级收入没有增长,那美国经济发展的红利都到那里去了?都到华尔街、精英层、演艺圈、NBA球员等这种极少数人群的口袋里去了,这些人的钱又在极小的圈子里流转,并不会流到普通老百姓手中,所以过去三四十年美国中产阶级的收入几乎没有增长。


那么,在中产阶级收入几乎没有增长的情况下,美国又是如何维系其中产阶级的生活水平的呢?早期主要靠亚洲其他国家的制造业,到了2000年之后则主要靠中国的人口红利。


过去二三十年,美国是靠吃中国的人口红利来维系中产阶级收入不增长情况下的社会福利水平,那么未来买不到那么多质优价廉的中国商品的情况下,美国的社会生活水平一定会快速下降。到那时,其内部阶级矛盾会进一步爆发。所以,在占豪(微信公众号:占豪)看来,像2020年美国的乱局不过是个开始而已,美国的内乱还会继续,并且还会不断扩大。拜登必然是个“败灯”,无法再带领美国取得成功。


朗普:再怎么样,也不会影响宝宝吃汉堡包!


不客气地说,这就是大方向逆转了!逆转之后,中美老百姓的生活水平走向也将会逆转!


事实上,中国的人口红利已经非常少了,中国现在人口增长率非常低,计划生育政策调整太晚给我们带来了一些长期的不利影响。不过,好在中国还有城市化的红利、中西部基础建设投资的红利、自动化和智能化提高人均生产率的红利等,中国是一个未完全发展的市场,中国有14亿人的巨大需求,中国的红利还有很多,但这些红利都轮不到美国来吃了,接下来将是中国人自己来吃!


危机之下方显英雄本色,2020年是全球性的重大危机,是二次世界大战后最为严重的人类危机。那么,看看世界各国在危机下的表现大家会发现,全世界中国表现最好,美国表现最差,其他国家距离中国越近表现越好,距离美国越近则表现越差。


虽然,上述各国当前的抗疫表现存在一定偶然性,但也有其必然性。在占豪(微信公众号:占豪)看来,这其实就是未来发展趋势。过去,世界各国距离美国越近发展会越好,从2020年开始,大方向逆转了,世界各国谁距离中国近谁就能发展得更好,谁距离美国近谁就会跟着倒霉。


这一点,我们可以走着瞧!



股市操盘丨今天“年线争夺战”多方小胜,下周一个重要悬念应会见分晓!

上周末我们分析,本周市场最大的悬念就是这波超跌反弹会在哪里遇阻回落,以及二次下探是否展开,我们认为大盘大概率会在3486-3506遇阻回落,最终短线高点就是出现在周四的3486,和我们周三预期的基本一致,之后市场连续小幅下落,今天上证险些跌破年线3442,最低探10天线获得支撑,说明目前多空双方在年线附近还在反复争夺,到今天收盘,多方小胜,但最终究竟谁能占得上风,下周应会见分晓,也决定了下周市场的方向选择。目前看政策面将决定市场后市的强弱,这波下跌主要由政策利空触发,一个“双减”政策一竿子打翻一大片,成为改变市场震荡格局的一块多米诺骨牌,令A股和港股全线重挫,并波及债市和汇市,眼看情况有蔓延之势,管理层果断出手,又很快让市场走出报复性强反,上周五召开的政治局会议向市场传递重要信号,新一轮货币逆周期或将到来,特别是在下半年中国经济下行压力明显加大,以及第三波疫情蔓延全国多个省市的背景下,央行货币宽松政策会逐步强化,在此市场预期下,这一周市场连续反弹,但又面临在3500-3600堆积的数万亿套牢筹码压力,想轻松突破难度较大,还会反复震荡、逐步化解,而下周重点关注的是……

新能源车的三大“超预期”

新能源车概念股现在非常火爆。这个赛道,除了政府政策支持、行业发展加速、爆款车型频发、性能不断提升、智能化信息化等因素以外,还有三个地方不断给人“超预期”:一是新能源车渗透率超预期,二是整个供给改善超预期,三是产业盈利弹性超预期。一、渗透率超预期根据研究,中国、欧洲以及美国这三个主要市场,渗透率提升都在超预期。首先看国内,我们知道,当一个新技术渗透率在达到10%-50%区间时,就会呈现出指数型增长,而不是线性增长。目前,国内整个新能源车渗透率在6月份时候达到13.5%,纯电动大概是11.1%,这就是进入了快速增长的区间。其次看欧洲,欧洲电动车加速主要是补贴正当时,政策给予相当大量补贴。欧洲仍然是以A级车和A0/A00级车为主,一台车补贴就有几千欧元,因此政策推动影响很大。有人会担心欧洲政策退坡,但经过梳理,会发现欧洲各个国家到明年为止大概也只有2-3个国家有退坡,大部分国家都会坚持到2023年左右。同时,欧洲推出了碳排放政策趋严以及2035年全电动车覆盖目标,因此未来仍然会是超预期增长。最后看美国,美国新能源车发展才刚刚开始。之前美国政策是不够支持新能源车行业的,去年美国全年只卖了33万辆新能源车,但今年1-5月份就已经卖了22万辆,我们预期全年至少是……

0806周五操作策略:高点判断不对,我们需要重新来。

昨天我们说了三个逻辑,一个是90分钟的逻辑,一个是120分钟的逻辑,一个是30分钟的逻辑,然后指向了一个时间,就是今天上午的十点,我昨天说的已经非常直接了,直接说今天上午的十点,而今天的最高点是十点零三。三个逻辑都是对的,你在这整个的反弹过程中,你找不到比这更好的逻辑了,比方说30分钟的逻辑,30分钟在这个反弹过程中,有三个顶部序列。第一次我直接否定高点,因为反弹级别太小,对应性不够;第二次我认为是相对高点,还不是重要高点,因为只有30分钟没有其他周期的对应与共振;第三次我认为是这波反弹以来最重要的一次高点,昨天解释了全部推理过程,并且给出了大概高点的时间范围。但交易是一个过程,如果明天或……

股市操盘丨今天上证果然遇阻3486,A股二次回落是否已经开始?

昨天三大指数继续强势上冲,但我们却发现市场已经出现多个不利信号:一是两市量能出现持续萎缩,缩量反弹意味着难以走远;二是周三上证收在最高点3477,已进入3476-3506的重压位,这里不仅是之前上升通道的下轨压力区域,5周均线也在这里,站不上5周均线还是属于空头市场,同时之前大盘在3500-3600连续放出天量,在3500之上堆积了大量的高位套牢盘,不会轻松通过,需要反复消化;三是创业板日线将面临第四次背离的风险。今天看一下上面分析的这三个不利信号,的确成了目前大盘继续上行的“拦路虎”,今天上证正好就是在3486遇阻回落,从下面一张图中也能看出正好止步通道下轨,短线即再向上冲一下,也多半难过3500关口区域;创业板今天差几个点没有创出新高,日线MACD金叉后出现第2根红柱,只要后面创出收盘新高就会出现日线钝化,背离次数越多,意味着短线压力也越大,上证在这里V不上去,那么接下来就要看是否会走出二次下探,如再次跌破年线,将确认二次下探,二次下探有两种走法,一是不跌破3312创新低,则走出第二只“脚”后筑双底回升,二是……

最强热点卷土重来!

周日晚上我说,三季度可能继续小指数比大指数强、科技题材股比传统白马股强。然后,周一、周二连续两天市场表现和我说的相反。不过,市场先生打完我两个耳光以后,今天,最强热点题材和小指数卷土重来了,新能源车ETF大涨近9%,光伏ETF涨8%,半导体ETF涨4%。新能源车ETF,前期本来以为阶段性见顶要开始宽幅震荡,已经做好各项准备,就等着20日均线拐头往下时默默卖出。结果,没给机会,今天再度创出了新高。代表股恩捷股份,上午早早缩量涨停。一般这种领头的缩量板,后市还会冲高。恩捷我是当作新能源车风向标看的。7月16日的时候,恩捷跌停,我说“强势题材的龙头,过去连续快涨不怕是顶,阶段性见顶一般要出现跌停,所以后面要提防宽幅震荡伤人了”。但是没想到,题材实在太强,短短两周多,调整就快速结束。据说,现在已经有客户逼着基金经理买新能源车、光伏和半导体等,不然就……