5992 日韩注意了,最后一次搭中国便车机会!

日韩注意了,最后一次搭中国便车机会!

虽然日本、韩国不太讨中国人喜欢,占豪对日本、韩国从个人情绪上也很不满。对日本的那种情绪就不用谈了,正常中国人都能理解,这个不满是骨子里的,日本不彻底反思侵华,这个情绪不可能解除;对于韩国的情绪,则完全是因为韩国选择部署“萨德”,在此之前都挺好的。虽然,“萨德”对中国来说现在基本上是废了,但在情绪上对韩国的不满依然很明确,毕竟“萨德”还在韩国,这是美国借助韩国遏制中国的标志性事件。


但抛开个人情绪而言,中国、日本、韩国三个国家,不断融合与合作,的确对彼此来说都是有很高的现实价值和战略意义。


对日本、韩国来说,其意义主要体现在三个方面:


一、中国巨大的市场


中国有14亿人口的市场,这对日本、韩国来说就是最大的价值,能不能和中国这个最具潜力和全球最大市场扩大对接,关乎到他们国家经济的未来。


二、保证战略安全


对于日韩来说,中国是复兴大国,如何与中国友好相处关乎他们国家的安危。特别需要注意的是,日本、韩国如何避免自己在中美博弈中扮演炮灰角色极其重要。在避免成为炮灰方面,日本、韩国应该都深有体会,应引以为戒。


三、产业的互补性


对于日韩来说,与中国的产业互补性如何,决定了未来持续的市场占有率。与中国产业形成更强的互补性,关乎到日本、韩国企业的生死存亡。


对中国来说,与日本韩国的合作,其意义也是很明显的,主要体现在三个方面:


一、融合周边经济体对中国来说具有战略意义


这其中道理很简单,大国之间的竞争,实际上是国家经济融合统御多少市场人口的竞争。所以,对中国来说,将周边国家的经济体融合到什么程度很关键。日本、韩国人口加在一起有差不多两亿人,而且又都是发达经济体,其融合意义和价值对中国来说意义是很明确的,尤其是现阶段。


二、地缘战略上可以避免日本韩国彻底倒向美国


美国遏制中国,其中日本韩国一直是美国想充分利用的桥头堡,构建美日韩联盟形成遏制中国的东方小北约一直是美国想推进的事情。中国与日韩的合作,有助于对冲美国的压力。


三、区域经济融合有助于地区和平


中日韩三国经济互相合作得好,东北亚经济发展得就好。东北亚经济发展得好,朝鲜半岛的政治压力对各国的影响就小,稳定性就好,有助于地区和平。


所以说,中日韩三国经济的合作对彼此来说都是利益多多的事,特别是在单边主义、贸易保护主义横向的当下,中日韩的合作推进,对彼此、对地区、对世界都意义重大。


不过,中日韩经济的融合之路一直坎坷,很不稳定,中日韩领导人会议一度暂停,中日关系、中韩关系、韩日关系都曾经或正在出现困难。如今,时至第八次中日韩领导人会议于12月24日举行,现阶段中日韩的合作又是怎样的意义呢?


在占豪(微信公众号:占豪)看来,现阶段继续加快推进中日韩的深度合作,对现阶段及未来日本韩国而言非常重要。之所以这么说,原因有三点:


一、世界经济到了后危机时代的深水区


当今世界经济处于什么阶段?占豪(微信公众号:占豪)认为,这是全球金融危机十余年后,世界经济到了后危机时代的深水区。这个阶段最容易出的问题是,国家容易暴雷。在这种时候,日本和韩国尤其需要拉上中国这样的大国一起抱团取暖。特别是对韩国来说,经济增长速度已经低于预期,文在寅的政治压力已经非常之大。在中韩经济因“萨德”负面影响未能推进融合的情况下,在韩日经济激烈博弈的情况下,韩国通过中日韩三国领导人的会晤平台推进中韩合作、韩日合作对韩国来说都有重大意义。事实上,对日本来说也是类似情况,在经济陷入增长停滞的情况下,推动区域经济合作是必须做的。在RCEP取得了突破性进展,并预计在2020年签署相关协议的情况下,中日韩三国在贸易上应加快突破进程。


二、中国经济转型升级到了成势的前夜


自2008年全球金融危机以来,中国一直在推动经济结构转型升级。相比2008年,中国的转型升级现阶段已经取得了明显成绩,中国的消费占GDP增长的比例已高达70%,中国新兴行业占GDP的比例不断提升,并且增速非常之快。可以毫不夸张地说,中国经济到了转型升级行成新大势的前夜。一旦大势确立,接下来就是新的稳定增长周期。


在这种情况下,对日本韩国来说,这应该是非常难得的搭中国经济便车的契机,同时也是最后一次能有这么好的机会搭这个便车。因为,一旦这个大势确立,中国对日本、韩国的经济融合需求就会降低,因为接下来中国融合的经济体会更多,日本韩国需要在产业省与中国进行互补融合,实现紧密的无缝对接。


三、在东北亚经济融合加快推进的大背景下,日本韩国加快与中国合作的进程时不我待


半岛局势在缓和,无论美国是否愿意,朝鲜都会推进改革开放,这都会带来东北亚经济大发展的契机。如果大家注意,中国又开始重点强调东北老工业基地的振兴了。之前,东北的经济虽然自身问题很多,但半岛局势不稳的负面影响也是显而易见。接下来,半岛稳定了,东北亚发展的契机也就来了。


在这样的背景下,日本、韩国首先应该加快推进的就是与中国的经济合作。与中国合作得好,在东北亚的经济融合上日韩就能占据更好的位置,反之则会更差。日本为啥一直想拉拢朝鲜,其中目的之一就是为了谋求更大的东北亚经济融合的发展空间。只是,朝鲜一直不太搭理他,安倍拿钱敲门朝鲜都不搭理。


这种加快融合趋势对韩国来说意义尤其重大,因为一旦半岛紧张局势彻底缓解了,中韩经济融合的过程就是可以包括将朝鲜纳入合作体系的,这种合作很显然会事半功倍。


关于为什么说搭上中国经济便车现在是日韩的最后一次机会呢?在占豪(微信公众号:占豪)看来,最根本的原因在于,现阶段是中国最愿意和日韩加快推进融合的时候,也是日本、韩国推进与中国合作成本最低的阶段。这个判断,是基于中国的内外两个原因:


一、外因:中美贸易战


中美贸易战虽然暂时停歇,中美也即将签署第一阶段的贸易协议,中美贸易战带来的压力好像在减轻,但事实上,要把不确定的变数变成更大的稳定预期,中国对加强像日韩这样的经济合作是肯定欢迎的,只是合作的层次和目的要清晰,中日韩领导人峰会的价值和意义就在于此。


直白说,中美贸易战留下的影响,是对时代来说增加了一种时不我待的紧迫感,注定了会刺激其他经济体更加积极的抱团取暖,譬如中欧的合作会因此加快推进。因此,我们可以认为,在这个时间节点上,是日本、韩国加强与中国经济融合的战略性契机。但是,一旦这个时间节点过了,大家进入了新的稳定态,增加时机也就过去了。特别是对中国这样的经济体来说,一旦过了某个坎,就是过了这个村就没这个店,现阶段可以说是中国最愿意和各国高效扩大合作需求的最佳时机点。


二、内因:经济转型升级到了最后突破关口


中国经济转型升级现在已经取得了较大进展,占豪(微信公众号:占豪)认为,距离大放异彩已经不远了,也就是未来几年后的事情。所谓的大放异彩,就是中国的相关产业会在国际上有较高的市场地位。在现阶段,中国还有一定差距,因此无论是日本还是韩国,在当前对中国的转型升级来说都还有较大价值的。


此时,如果积极与中国经济的转型升级融合,有助于日本、韩国占领更多中国市场,而对中国来说则能加快产业升级转型。可以说,在现阶段,日本韩国对中国来说还是有一定价值的,但这种价值随着时间推移会贬值。


所以,现阶段在中国经济结构转型升级的最重要突破关口上,日本韩国若能站在一起,那将是一个非常好的战略机遇。反之,这个契机一旦过了,就再也找不回来了,因为中国的研发能力直接会突破这些瓶颈。


时机来了,日本韩国要把握住,不要让机会从手边溜走!现在,大概是日本和韩国与中国深度合作成本最低的时候了!



股市操盘丨今天“年线争夺战”多方小胜,下周一个重要悬念应会见分晓!

上周末我们分析,本周市场最大的悬念就是这波超跌反弹会在哪里遇阻回落,以及二次下探是否展开,我们认为大盘大概率会在3486-3506遇阻回落,最终短线高点就是出现在周四的3486,和我们周三预期的基本一致,之后市场连续小幅下落,今天上证险些跌破年线3442,最低探10天线获得支撑,说明目前多空双方在年线附近还在反复争夺,到今天收盘,多方小胜,但最终究竟谁能占得上风,下周应会见分晓,也决定了下周市场的方向选择。目前看政策面将决定市场后市的强弱,这波下跌主要由政策利空触发,一个“双减”政策一竿子打翻一大片,成为改变市场震荡格局的一块多米诺骨牌,令A股和港股全线重挫,并波及债市和汇市,眼看情况有蔓延之势,管理层果断出手,又很快让市场走出报复性强反,上周五召开的政治局会议向市场传递重要信号,新一轮货币逆周期或将到来,特别是在下半年中国经济下行压力明显加大,以及第三波疫情蔓延全国多个省市的背景下,央行货币宽松政策会逐步强化,在此市场预期下,这一周市场连续反弹,但又面临在3500-3600堆积的数万亿套牢筹码压力,想轻松突破难度较大,还会反复震荡、逐步化解,而下周重点关注的是……

新能源车的三大“超预期”

新能源车概念股现在非常火爆。这个赛道,除了政府政策支持、行业发展加速、爆款车型频发、性能不断提升、智能化信息化等因素以外,还有三个地方不断给人“超预期”:一是新能源车渗透率超预期,二是整个供给改善超预期,三是产业盈利弹性超预期。一、渗透率超预期根据研究,中国、欧洲以及美国这三个主要市场,渗透率提升都在超预期。首先看国内,我们知道,当一个新技术渗透率在达到10%-50%区间时,就会呈现出指数型增长,而不是线性增长。目前,国内整个新能源车渗透率在6月份时候达到13.5%,纯电动大概是11.1%,这就是进入了快速增长的区间。其次看欧洲,欧洲电动车加速主要是补贴正当时,政策给予相当大量补贴。欧洲仍然是以A级车和A0/A00级车为主,一台车补贴就有几千欧元,因此政策推动影响很大。有人会担心欧洲政策退坡,但经过梳理,会发现欧洲各个国家到明年为止大概也只有2-3个国家有退坡,大部分国家都会坚持到2023年左右。同时,欧洲推出了碳排放政策趋严以及2035年全电动车覆盖目标,因此未来仍然会是超预期增长。最后看美国,美国新能源车发展才刚刚开始。之前美国政策是不够支持新能源车行业的,去年美国全年只卖了33万辆新能源车,但今年1-5月份就已经卖了22万辆,我们预期全年至少是……

0806周五操作策略:高点判断不对,我们需要重新来。

昨天我们说了三个逻辑,一个是90分钟的逻辑,一个是120分钟的逻辑,一个是30分钟的逻辑,然后指向了一个时间,就是今天上午的十点,我昨天说的已经非常直接了,直接说今天上午的十点,而今天的最高点是十点零三。三个逻辑都是对的,你在这整个的反弹过程中,你找不到比这更好的逻辑了,比方说30分钟的逻辑,30分钟在这个反弹过程中,有三个顶部序列。第一次我直接否定高点,因为反弹级别太小,对应性不够;第二次我认为是相对高点,还不是重要高点,因为只有30分钟没有其他周期的对应与共振;第三次我认为是这波反弹以来最重要的一次高点,昨天解释了全部推理过程,并且给出了大概高点的时间范围。但交易是一个过程,如果明天或……

股市操盘丨今天上证果然遇阻3486,A股二次回落是否已经开始?

昨天三大指数继续强势上冲,但我们却发现市场已经出现多个不利信号:一是两市量能出现持续萎缩,缩量反弹意味着难以走远;二是周三上证收在最高点3477,已进入3476-3506的重压位,这里不仅是之前上升通道的下轨压力区域,5周均线也在这里,站不上5周均线还是属于空头市场,同时之前大盘在3500-3600连续放出天量,在3500之上堆积了大量的高位套牢盘,不会轻松通过,需要反复消化;三是创业板日线将面临第四次背离的风险。今天看一下上面分析的这三个不利信号,的确成了目前大盘继续上行的“拦路虎”,今天上证正好就是在3486遇阻回落,从下面一张图中也能看出正好止步通道下轨,短线即再向上冲一下,也多半难过3500关口区域;创业板今天差几个点没有创出新高,日线MACD金叉后出现第2根红柱,只要后面创出收盘新高就会出现日线钝化,背离次数越多,意味着短线压力也越大,上证在这里V不上去,那么接下来就要看是否会走出二次下探,如再次跌破年线,将确认二次下探,二次下探有两种走法,一是不跌破3312创新低,则走出第二只“脚”后筑双底回升,二是……

最强热点卷土重来!

周日晚上我说,三季度可能继续小指数比大指数强、科技题材股比传统白马股强。然后,周一、周二连续两天市场表现和我说的相反。不过,市场先生打完我两个耳光以后,今天,最强热点题材和小指数卷土重来了,新能源车ETF大涨近9%,光伏ETF涨8%,半导体ETF涨4%。新能源车ETF,前期本来以为阶段性见顶要开始宽幅震荡,已经做好各项准备,就等着20日均线拐头往下时默默卖出。结果,没给机会,今天再度创出了新高。代表股恩捷股份,上午早早缩量涨停。一般这种领头的缩量板,后市还会冲高。恩捷我是当作新能源车风向标看的。7月16日的时候,恩捷跌停,我说“强势题材的龙头,过去连续快涨不怕是顶,阶段性见顶一般要出现跌停,所以后面要提防宽幅震荡伤人了”。但是没想到,题材实在太强,短短两周多,调整就快速结束。据说,现在已经有客户逼着基金经理买新能源车、光伏和半导体等,不然就……